一、银行体系结构
印度银行体系係由93家商业银行、56家区域乡村银行、10家小型金融银行以及98,163家信用合作银行所组成。商业银行为印度银行体系之主体（以下银行体系财务数据均仅包括商业银行），包括21家公营银行、21家民营银行、45家外商银行及6家小型金融银行。据Moody’s报告，2018年度(2017/4/1-2018/3/31)，该国银行体系总资产达印度卢比（Rupee）153兆元（约合2.2兆美元)，占该国GDP比重约91%。
1、公营银行市占率高
印度银行体系营运以公营银行为主，21家公营银行之整体资产市占率达66%，21家民营银行市占率28%，45家外商银行6%。
2、银行体系集中度偏高
印度银行体系集中度有偏高现象，以放款与存款而言，前8大银行之放款与存款市占率分别达63%与60%。
个别银行放款市占率方面，第1大银行State Bank of India市占率为23%，其次如HDFC Bank、ICICI Bank、Axis Bank、Bank of Baroda、Punjab National Bank、Canara Bank及Bank of India等放款市占率分别介于9%~4%间；另个别银行存款市占率方面，第1大银行State Bank of India市占率为24%，其次如HDFC Bank、Punjab National Bank、Bank of Baroda、ICICI Bank、Canara Bank、Bank of India及Axis Bank等银行存款市占率分别介于7%~4%；其他银行放款及存款市占率均在4%以下，属寡占市场。
3、放款产业别集中度尚属分散
以放款产业别区分，2018年11月底农业放款及不动产放款分别占印度银行体系总放款13%，个人放款及基础建设放款分别占12%，其他依序为对财务公司放款占7%，贸易服务放款占6%，金属製造业占5%等，银行体系放款依产业别区分集中度尚属分散。
二、银行业经营现况及展望
2018年12月国际信评机构Moody’s对印度银行体系未来展望进行定期评估，评估结果仍维持稳定（Stable）看法，主要係因近年受惠于印度总体经济强劲成长下银行业经营环境趋于稳定，大部分的重整放款已被重新归类为不良放款，获利能力虽有所改善惟放款成本高致仍呈疲软，资金来源相对稳定、流动性尚佳，以及政府对公营银行支持度高等因素，惟其亦指出印度公营银行体系不良放款仍高，全体银行资产品质仍显疲弱，以及公营银行之资本薄弱，仍有赖政府挹注资本以达到法规最低资本之要求。另外，Fitch 2018年8月对该国银行体系未来展望仍维持负向（Negative），主要係认为印度金融体系仍需提列更多坏帐準备，获利前景仍处低迷，以及公营银行持续仰赖政府注资，资本疲弱致资本适足性相对不足。
整体而言，印度总体政经面虽有改善，惟公营银行获利不佳、资本不足等经营困境不利因素依然存在，且公营银行市占率高，对整体银行体系发展的影响相对较大。谨分述如下：
1、资产结构与资产品质
印度银行体系总资产以放款为主，自2011年起平均每年以11%幅度成长，至2018年3月底占总资产比重近六成，总资产中除放款外，尚有投资、现金及存放同业等。
资产品质方面，近年来印度银行业不良放款及重整放款(两者合计称为问题资产；Stressed Assets)呈逐年上升，整体资产品质持续下滑，其中公营银行资产品质一向较民营银行为差，且普遍有提存準备不足之情形；据Fitch报告，随着重整放款加速认定为不良放款，2018年3月底印度整体银行体系不良放款率11.6%(公营银行平均为15.6%，民营银行平均为4%)较2017年3月底9.6%为高。
2018年各银行不良放款率均较2017年上升，其中公营银行IDBI Bank、UCO Bank及Indian Oversea Bank已逾25%，民营银行ICICI Bank及Axis Bank不良放款率则高于民营银行平均水準。2018年12月底整体银行体系不良放款率降至10.8%，预期不良放款有所改善，但进展仍缓慢。
2、流动能力
2014年6月印度央行宣布各银行业之流动性覆盖比率(Liquidity Cover Ratio LCR)自2015年1月起须达60%标準，并每年调升10%，至2018年底前达到100%；2015年5月再宣布2018年1月起各银行业之淨稳定资金比率(Net Stable Funding Ratio；NSFR)须达100%标準，以符合Basel Ⅲ对银行业流动性风险管理之规定。
在资金来源方面，印度银行体系客户存款占7成以上，资金来源相对稳定；2018年银行体系存放比率80%，民营银行活期及储蓄存款(低资金成本)比率为48%，高于公营银行平均之43%。整体而言，印度储蓄率高，另有法定流动準备率(目前为19.50%)加强，整体银行体系流动性良好。
3、获利能力
印度银行业获利以利息收入为主，近年受到资产品质恶化影响，获利能力逐年下滑，尤其公营银行存在增提呆帐準备的压力，故获利表现一向不如民营银行；2018年多家印度公营银行营运出现亏损情形，其中第一大银行State Bank of India 2018年亦为亏损，而获利表现最差的是IDBI Bank及India Overseas Bank 2家公营银行；2018年公营银行之ROA平均为-0.9%，民营银行之ROA平均为1.3%；预期在放款温和成长以及放款成本仍高情况下，印度银行体系尤其係公营银行之获利仍将属偏弱表现。
4、资本适足性
印度银行自2013年4月1日起适用Basel III资本规范，并为减缓冲击，订有至2019年3月前分阶段实施进度表；2019年3月银行业普通股权益比率最低为5.5%，第一类资本率最低为7.0%，资本适足率最低法令要求为9%，缓冲资本为1.875%。
印度民营银行由于获利及坚实的资本，目前资本适足性尚称良好，部分公营银行的第一类资本仍待加强，由于公营银行近期获利不佳，难以快速累积资本，故主要仍需仰赖政府挹注资本补强；据Fitch表示，数家公营银行2018年4~12月仍处亏损，6家公营银行靠政府的注资，普通股权益比率(加计缓冲资本)始达到法定之7.375%，故印度央行2019年1月宣布原于2019年3月底实施之缓冲资本2.5%延至2020年3月底实施；另外，21家公营银行中有11家之2018年12月底普通股权益比率(加计缓冲资本)尚无法达到2020年3月底法定最低要求8%之规定。
印度政府除于2018年4~12月间挹注公营银行75亿美元外，2019年2月宣布注资70亿美元以协助公营银行达到最低资本之要求，预估印度全体银行业仍需增加230亿美元之资本方能于2020年3月底符合Basel Ⅲ 对资本适足性之规定；印度政府注资公营银行主要仍在解决符合监管之要求，未来印度政府仍应继续对印度银行体系挹注资金以恢复市场信心。
5、政府支持度
由于公营银行资产市占率逾6成，对整体经济产出贡献大，印度政府对公营银行的支持度应仍维持高度水準，且歷年来政府对公营银行资本挹注亦有相当助益。印度政府于1978年将存款保险公司(Deposit Insurance Corporation)及印度信用保证公司（Credit Guarantee Corporation of India Ltd)合并后成立存款保险暨信用保证公司（Deposit Insurance and Credit Guarantee Corporation；DICGC；为印度央行子公司)，负责执行该国存款保险制度，目前对每个银行存款帐户保障上限为10万卢比(折合约1,400美元)。